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停牌近半月,三愛富(600636)今日拋出了定增方案。
據(jù)悉,三愛富計劃以12.24元/股的發(fā)行底價,非公開發(fā)行不超過1.23億股,募資不超過15億元,將用于“年產(chǎn)3500噸氟橡膠(FKM)和3500噸聚全氟乙丙烯(FEP)項目”、“年產(chǎn)1萬噸六氟丙烯,15萬噸副產(chǎn)鹽酸,100噸四氟乙烷亞硫酸鉀,200噸醋酸丁酯產(chǎn)品技術(shù)改造項目”,以及“補(bǔ)充流動資金”。按照三愛富的說法,公司可以根據(jù)實(shí)際情況以其他資金先行投入,此番發(fā)行對象包括控股股東華誼集團(tuán)在內(nèi)的不超過十家特定對象(華誼集團(tuán)計劃以現(xiàn)金認(rèn)購本次發(fā)行股份數(shù)量不低于32.02%)。
據(jù)介紹,“年產(chǎn)3500噸氟橡膠(FKM)和3500噸聚全氟乙丙烯(FEP)項目”計劃投入5.9億元,是在三愛富原有氟橡膠、聚全氟乙丙烯樹脂的基礎(chǔ)上,通過新建裝置、工藝優(yōu)化,全面提高原有產(chǎn)品的質(zhì)量水平,改變原有氟橡膠、聚全氟乙丙烯樹脂的品級結(jié)構(gòu),增加中高端氟橡膠、聚全氟乙丙烯樹脂品級,提升整個氟橡膠、聚全氟乙丙烯樹脂的產(chǎn)品檔次。該項目財務(wù)內(nèi)部收益率(稅前)24.68%,投資回收期(稅前)5.74年。
“年產(chǎn)1萬噸六氟丙烯,15萬噸副產(chǎn)鹽酸,100噸四氟乙烷亞硫酸鉀,200噸醋酸丁酯產(chǎn)品技術(shù)改造項目”計劃投入5.8億元,其財務(wù)內(nèi)部收益率26.74%(稅前)、投資回收期4.06年(稅前),項目所投均與公司持續(xù)發(fā)展的理念相符。
最有一個“補(bǔ)充流動資金”,計劃投入3.3億元。由于截至2013年12月31日,公司資產(chǎn)負(fù)債率(母公司)為49.05%,高于同行業(yè)可比公司多氟多(002407)、巨化股份(600160)等的行業(yè)平均水平,在此背景下“補(bǔ)充流動資金”主要是為降低公司流動性風(fēng)險,降低償債風(fēng)險;同時提升公司資本規(guī)模,滿足公司后續(xù)發(fā)展資金需求,增強(qiáng)公司發(fā)展后勁。